國內首檔PE Fund鎖定永續產業 由國泰投信子公司籌設

      金管會在今年8月開放投信業跨足私募股權基金(Private Equity Fund)，為響應主管機關開放政策，國內第一大投信國泰投信籌備成立全資子公司從事私募股權基金業務，本轉投資案於昨(26)獲金管會正式核准，未來該子公司董事長由國泰投信董事長張錫兼任，由國泰投信協助引介國內專業投資機構做為合夥人，投資私募股權基金。

      首檔PE Fund預計鎖定台灣永續發展關鍵產業：循環經濟、綠能科技及其他亮點產業。由於台灣水資源匱乏，再生水、水回收處理需求迫切，此外，落實非核家園政策，電力備載容量不足，再生能源扮演供電穩定重要角色，找尋符合永續經營又能響應政府政策，並能提供長期投資具穩定收益之標的為主。

      張錫指出，在精挑細選下，目前已找到值得投資的電廠，投資十年的年均收益可達5％。基金投資策略將以長期投資、報酬穩健、環境永續及民生必需四個面向，針對循環經濟、綠能科技及其他亮點產業進行布局，實際投資內容將以水資源處理運用、太陽能等再生能源為主，募集規模為新台幣100億元。

     未來PE Fund的策略，將師法國外私募股權基金架構，採有限合夥制度，專業化管理投資標的，尋找投資資產屬性為產業進入門檻高、政府鼓勵發展，且具備長周期循環、抗景氣波動、報酬穩定的特性，還要能夠配合當前環境永續共榮、實現社會企業責任的相關公司，極適合保險業、退休基金、政府基金等專業投資機構投資。

      國泰投信擁有專業的投資團隊，加上有集團資源為後盾，提供未來在PE Fund的投資操作上的支援。國泰金控深耕綠色金融多年，在相關產業的投資及相關業務擁有多年經驗，包括國泰世華銀行2010年起提供太陽能電站專案融資，為國內最大太陽能電站融資銀行，國泰人壽自2014年參與多家新能源科技廠商合資設置太陽能發電廠，以及國泰產險自2010年起承保水力發電電廠及太陽光電發電設備建造階段之營造工程險，2016年更承接離岸風電工程保險業務，為國內首家提供離岸風機保險保障之產險公司。

      私募股權基金(PE Fund)是以私募方式募集以股權或權益投資為主的基金，投資在創新企業，PE Fund通常會控制所投資公司的管理，由於投資期長、直接投資於實體經濟，可能帶來的豐厚收益也受投資人青睞。PE Fund的發展在台灣還在起步階段，適合投資的對象也比較小眾，但在國外已有多年的經驗，而未來如中國「一帶一路」相關建設商機，退休養老基金等，都將是私募股權基金的投資熱點。